Как торговать на бирже долгосрочному инвестору? Развенчиваем главные мифы биржевой торговли.

Как торговать на бирже долгосрочному инвестору? Развенчиваем главные мифы биржевой торговли.

4183

<em>Стратегия «купил и забыл». С одной стороны имеет много сторонников, утверждающих, что придерживание «пассивного инвестирования» наиболее простой и эффективный путь к достижению своих инвестиционных целей. Приводится множество примеров роста котировок компаний, когда за время их владения стоимость возрастает в несколько раз, намного обгоняя по доходности многих активных игроков.</em> <em>С другой стороны, у данной стратегии много противников, считающих, что ее использование удел недалеких людей, не способных вести эффективную и прибыльную торговлю на бирже. Зачем ждать долгие годы, когда можно получать прибыль уже сейчас, нещадно спекулируя на рынке ценных бумаг.</em> <em>Правда ровно посередине и сегодня я о ней расскажу.</em><!--more--> <h3><strong>Разница между трейдером, инвестором и мамонтом, который никогда не вымрет</strong></h3> <em>Трейдер</em> — спекулянт, который зарабатывает на краткосрочных сделках. В 99% случаев торговля идёт с помощью заёмных средств (маржинальная торговля). Это сложная и кропотливая работа. Анализируются большие объемы данных и рассчитываются риски. Будь в тонусе 24/7 или всё профукаешь. У трейдера должны быть стальные нервы. Не зря у обитателей Уолл-стрит две дороги: на раннюю пенсию или в окно. Тут никакое психическое здоровье не выдерживает. Торговать по часу в день под пальмами и при этом зарабатывать миллионы — ложь, которую скармливают лохам «инвестиционные гуру». <em>Инвестор</em> —  спокойный и рассудительный человек, который покупает ценные бумаги всерьез и надолго. Анализирует, покупает, перебалансирует (если надо), но никогда не дёргается в истерике. Цель разумного инвестора — сохранить заработанное, обогнать инфляцию, приумножить капитал. <em>Псевдоинвестор</em> — лох, который зарядил все накопленное в МММ, Кэшбери, Финико, и прочие «солидные конторы». Любитель чатов с сигналами и рекомендаций экспертов в пиджаках, транслирующих успешный успех. Как всем известно, не мамонт <h3><a class="anchor-url" href="https://telegra.ph/file/aaea8f70e1e20a06fda9a.jpg" target="_blank" rel="noopener noreferrer">​​</a>​​<strong>Главный принцип покупок акций на бирже. Не ныряй, не зная глубины</strong></h3> Нужно разбираться в том, что ты покупаешь и никогда не нужно спешить. Совершая покупки на бирже, мы рискуем своими деньгами (или не своими, но это к трейдерам). Очевидности, но их приходится часто повторять. Ок, оставили эмоции, что дальше? Смотрим самые «вкусные» приложения в областях, которые вам хорошо известны. Я очень редко суюсь в здравоохранение, но IT-компаний в моем портфеле больше 40%. Причина — я не разбираюсь в первой области, но разбираюсь во второй. Читаю новости, слежу за компаниями и их работой. Меня всегда умиляет, когда люди приходят на биржу и просто покупают акции компаний, которые «на слуху». — Ау, ребят, вы на биржу пришли, а не в магазин! Вы разобрались и нашли хороший вариант к покупке? Не торопитесь. Посмотрите описание компании на инвестиционных ресурсах. Тот раздел, где её финансовые показатели, а не прогнозы экспертов (этим верить нельзя никогда!). Изучите раздел внимательно. Это важно. Если у вас есть <a href="https://investian.ru/%d1%81%d1%87%d0%b0%d1%81%d1%82%d1%8c%d0%b5-%d0%bb%d1%8e%d0%b1%d0%b8%d1%82-%d1%82%d0%b8%d1%88%d0%b8%d0%bd%d1%83-%d0%bf%d0%be%d1%87%d0%b5%d0%bc%d1%83-%d1%83%d0%bc%d0%bd%d1%8b%d0%b9-%d0%b8%d0%bd%d0%b2/#more-2552">инсайдерская информация</a> — поздравляю. Это незаконно, но мы никому не скажем. Такое имеет место быть. Только руководствуйтесь вашими инсайдами по принципу, описанному выше. Лезьте только туда, в чем разбираетесь. <a href="https://investian.ru/wp-content/uploads/2021/07/f40cc366-47f4-4fdf-80e9-479a42241f6c.jpg"><img class="attachment-large size-large aligncenter" src="https://investian.ru/wp-content/uploads/2021/07/f40cc366-47f4-4fdf-80e9-479a42241f6c.jpg" alt="" width="550" height="413" /></a> <span style="color: #000000;">Даже в условиях, когда «торговля через Тик-Ток» и другие социальные сети кажется важнее чем здравый смысл, нужно сохранять «голову холодной». Смотреть <a href="https://investian.ru/%d0%bc%d1%83%d0%bb%d1%8c%d1%82%d0%b8%d0%bf%d0%bb%d0%b8%d0%ba%d0%b0%d1%82%d0%be%d1%80%d1%8b-%d1%81%d0%b0%d0%bc%d0%b0%d1%8f-%d0%bd%d1%83%d0%b6%d0%bd%d0%b0%d1%8f-%d1%88%d0%bf%d0%b0%d1%80%d0%b3%d0%b0/">мультипликаторы</a>, линии поддержки и сопротивления, сезонность-цикличность и еще десятки важных параметров. А теперь самое важное — сесть и еще раз подумать. Вдумчиво подумать. Глобально так, чтобы наверняка. Приняли решение. Купили, расслабились и забыли. Через какое-то время, приятно радуемся или плачем крокодильими слезами. Скорее всего будет первый вариант.</span> <h3><strong>«Мамкины трейдеры» идут в атаку</strong></h3> «Мамкины трейдеры» ненавидят инвесторов. Стряхнув хандру на семинаре Тони Роббинса, «достигаторы» идут в инфобизнес. И начинают продавать мега-курсы «Поднять и потерять миллион с нуля на фондовой бирже». Их цель не научить вас торговле ценными бумагами, а продажи курсов. <p style="text-align: center;"><a href="https://investian.ru/wp-content/uploads/2021/07/332c56458b.jpg"><img class="attachment-large size-large aligncenter" src="https://investian.ru/wp-content/uploads/2021/07/332c56458b.jpg" alt="" width="550" height="300" /></a><em>Миф о торговле под пальмой</em></p> Именно «мамкины трейдеры» всячески пытаются внедрить в нашу голову мысль, что долгосрочное инвестирование — это путь в никуда. Они считают таких инвесторов не такими умными и ловкими, как они. Вы ещё помните про миф о торговле с ноутбука, сидя под пальмой и попивая кокосовое молоко? Как можно уважать людей, которые не сидят за тремя мониторами, с красными глазами и не анализируют гигабайты данных? Эти приходят, купят каких-нибудь акций, облигаций или, еще страшнее, индексный ETF, и спят спокойно сном младенца. Без стресса и трёпки нервов. Слишком уж спокойно живут. Может посмотрят в портфель раз в квартал, перебалансируют немного и успокоятся. Не подумайте чего, профессиональным трейдерам — моё уважение. Они — высшие хищники в пищевой цепочке биржевой торговли и весь расклад прекрасно понимают. Систему нужно подпитывать, кидая деньги «юных и смелых» в топку рынка. Таких, что не отступают после неудач. <h3>Анекдот в тему</h3> <em>Три трейдера пошли на охоту. Увидев кабана, первый трейдер выстрелил и промазал на метр вправо. Второй выстрелил и промазал на метр влево. Третий, увидев это, не стал стрелять, а радостно завопил: — Ребята, в среднем мы его пристрелили!</em> <h3><strong>Что делать? Думать, покупать и ничего!</strong></h3> Стратегия «купил и забыл»  — это стратегия долгосрочного инвестирования при которой проходит очень много времени между покупкой и продажей актива. Легендарный инвестор Уоррен Баффет говорит, что его любимый срок инвестиций – «навсегда». Он выбирает акции с долгосрочным потенциалом: не покупайте того, во что не верите, а то, во что верите, берите «всерьез и надолго». Я с ним в этом полностью согласен. «Купил и забыл» держится на 5 постулатах: <ul> <li><em>Регулярность.</em> Впрыскивать деньги на свой брокерский счёт нужно заниматься на постоянной основе.</li> <li><em>Время.</em> Этим нужно заниматься долго. На стороне инвестора положительное математическое ожидание за счет роста экономики, инфляции, роста дивидендов. Слава сложному проценту!</li> <li><em>Постоянные пополнения.</em> Все излишки нужно направлять на покупку активов — это логично, но не стоит воспринимать этот пункт буквально. Не нужно превращать накопительство в культ.</li> <li><em>Реинвестирование.</em> Полученные от купоны и дивидендов нужно направлять на докупку новых активов. Пусть капитал работает сам на себя.</li> <li><em>Диверсификация</em>. Яйца в разных корзинах и всё такое.</li> </ul> Такая стратегия buy and hold является лучшим способом защиты от дурака. То есть от самого себя. Не нужно заниматься самообманом. Даже самые умные люди совершают ошибки. <a href="https://investian.ru/wp-content/uploads/2021/07/4b490e9b-c273-461c-a847-07de7a89d06c.jpg"><img class="attachment-large size-large aligncenter" src="https://investian.ru/wp-content/uploads/2021/07/4b490e9b-c273-461c-a847-07de7a89d06c.jpg" alt="" width="550" height="410" /></a> У подавляющего числа начинающих инвесторов нет времени и желания глубоко погружаться в тему, но есть желание заработать на фондовой бирже миллиарды. Это самая любимая отмазка. Меня такая политика всегда ставила в тупик. Ни одно дело не обходится без специальных знаний, чтобы вам не говорили «инвестиционные гуру». Тем не менее, эта стратегия будет идеальной на начальных этапах вашего пути в инвестициях. Лично у меня, она даже спустя годы является основной, хотя, признаюсь честно, я иногда хулиганю. Но на небольшие доли от портфеля и спекулируя в чётких рамках, которые себе поставил до начала хулиганства. <h3><strong>В чем риски такой стратегии?</strong></h3> Самая слабая часть buy and hold – когда покупать акции? Точка входа в актив очень важна. Теоретически, если мы покупаем бумаги «навсегда», то это можно делать в любой момент, полагаясь на тот факт, что на длительных промежутках времени рынок всегда растет (хотя бы даже по причине инфляции). Однако если мы купили на пике цены, а потом наступил кризис, наша вера в стратегию может пошатнуться. На самом же деле, кризисы – это лучший момент для покупки акций по привлекательным ценам. Вот только кто даст гарантии, что вы закупились именно на дне? <p style="text-align: center;"><a href="https://investian.ru/wp-content/uploads/2021/07/unnamed-file-2.png"><img class="attachment-large size-large aligncenter" src="https://investian.ru/wp-content/uploads/2021/07/unnamed-file-2-1024x431.png" alt="" width="700" height="295" /></a><em>А теперь представьте, что вы купили акции CISCO в марте 2000 года?</em></p> Через 5-10-20 лет цены не просто вернутся на свои уровни, но и уйдут заметно выше. Так что если вы видите кризис и у вас есть деньги, воспользуйтесь этим моментом. Уже сотни раз историей доказывалось, что по-настоящему привлекательные уровни рынка для покупок появляются тогда, когда в рядах инвесторов царят панические настроения и страх. Продолжаем разоблачать мифы. Совсем забыть о купленных акциях не получится. На рынке постоянно происходят слияния, поглощения и банкротства. Нужно всегда держать руку на пульсе даже, если вы думаете, что вы – «пассивный инвестор». <h3>Выводы</h3> Долгосрочные инвестиции — это вложения сроком выше пяти лет. Такой тип инвестирования подходит для получения высокого дохода. Длительный горизонт позволяет «пересидеть» неблагоприятные периоды рыночной стагнации и даёт акциям реализовать свой потенциал. Многие инвесторы мыслят спекулятивно. Тут урвал, а там продал. Кому-то удаётся, но таких людей мало. Мыслить «в долгую» — стратегически более перспективно. Нас этому учат не только сказки про черепах и зайцев, но и многолетняя биржевая статистика. Адепты спекуляций скажут, что существуют риски. Например, риск банкротства эмитента или риск ослабления валюты на которую куплен актив. Решается этот вопрос моей любимой диверсификацией. Еще один важный момент — это периодические падения рынков. Тяжело наблюдать, как твой портфель просел на 30%, но если был проведён грамотный анализ и выбраны хорошие компании, то всё восстановится. Лучший совет для инвестора, который решит пойти по этому пути, звучит так: ищите хорошую «точку входа». А еще изучайте отчётность, читайте, погружайтесь, относитесь серьезно ко всем значимым сигналам. Но это уже и ко всем относится. Любая, даже самая устойчивая система, оставленная без внимания, со временем перестаёт работать.

инвестиции
инвестиции в акции
инвестиции для чайников
как начать инвестировать
психология инвестора
4183
Investian

0 комментариев

Написать комментарий...